Крупные инвесторы всё чаще связываются с криптовалютами. Сколько из них готовы увеличивать вложения в монеты?

Институциональные инвесторы готовы делать куда большие ставки на происходящее в индустрии криптовалют – об этом говорят результаты свежего опроса швейцарского криптобанка Sygnum. Исследование было опубликовано на этой неделе, а проводилось оно среди респондентов из 400 разных институций в 27 странах мира. Как оказалось, большая часть представителей организаций говорят о повышении объёма вложений в криптовалюты на долгосрок, а значит число покупателей цифровых активов в ближайшее время наверняка увеличится.

Когда стоит покупать криптовалюты

По словам директора по работе с клиентами в Sygnum Мартина Бургерра, институционалы по достоинству оценили стремительный рост рынка в этом году. Всё же Биткоин, который традиционно считается самым консервативным выборов в нише крипты, выдал прыжок в 110 процентов с 1 января 2024 года — а это отличный результат для вложения. Вот реплика по данному поводу, которую приводит Coindesk.

Среди наиболее важных событий, пожалуй, можно назвать одобрение и последующий запуск американских спотовых ETF на основе Биткоина, которые способны ускорить институциональное внедрение цифровых активов.

По состоянию на сегодня все спотовые биржевые фонды на BTC в США зафиксировали чистый приток капитала в 27.8 миллиарда долларов. Результат является отличным и опережает показатели большинства представителей рынка. При этом важно учитывать, что ETF на Биткоин относятся к новым продуктам, а значит такие достижения должны ещё больше удивлять аналитиков.

Показатели движения капитала в спотовых ETF на Биткоин в США

Из 400 представителей поучаствовавших в опросе организаций 228 респондентов или 57 процента от общего числа заявили о планах увеличить вложения в крипту. 31 процент из них планируют сделать это в следующем квартале, а 32 процента – на протяжении ближайших шести месяцев.

Статистика по институционалам, которые будут увеличивать, уменьшать или удерживать собственный криптовалютный портфель

Идти по обратному пути практически никто не хочет. Всё же лишь 5 процентов респондентов планируют сократить распределение средств на криптовалюты в своих портфелях, в то время как 2 процента ещё не приняли решение по данному вопросу.

Тем не менее 44 процента крупных инвесторов, которые планируют увеличить свою долю криптовалют, будут придерживаться вложений в один цифровой актив. 40 процентов выбрали в качестве основной инвестиционной стратегии активное управление, то есть постоянные динамические инвестиции в разные активы, уточняет Cointelegraph.

Доля респондентов, которые будут держать или не хранить криптовалюту в будущем

По данным исследования, 36 процентов участников опроса, которые планируют удерживать свои текущие позиции, ожидают дальнейшего подтверждения рынка или оптимального времени выхода на рынок, прежде чем принять решение об увеличении своих криптовалютных инвестиций.

Впрочем, такой подход кажется уже неактуальным с учётом поведения рынка цифровых активов после победы Дональда Трампа на выборах президента США. Всё же Биткоин за последние две недели подорожал на 28 процентов, Эфириум прыгнул в цене на 23 процента, а Solana выросла на 27 процентов. Пока всё идёт к тому, что лучшее время для инвестиций в крипту уже прошло.

Вообще исторически сложилось так, что нечёткие нормы регулирования цифровых активов в США были основным препятствием для традиционных инвесторов, рассматривающих монеты в качестве потенциальных вложений. По мере улучшения ситуации в этом направлении всё больше организаций захотят более глубоко интегрироваться в крипту.

Катализатор данного процесса уже нашёлся: по итогам 5 ноября на президентских выборах в США победил Дональд Трамп, который ранее обещал решить множество проблем с регулированием в крипте.

Например, он обещал уволить Гэри Генслера с поста председателя Комиссии по ценным бумагам, обеспечить адекватное регулирование для цифровых активов, а также перестать продавать конфискованные ранее правительством США монеты, превратив их в стратегический криптовалютный резерв страны.

Категории цифровых активов, в которые вкладывают капитал институционалы

Также большинство институциональных инвесторов в 81 процент заявили, что улучшение образованности о криптовалютах приведёт их к увеличению инвестиций. Это также будет свидетельствовать о переходе от проблем регулирования к рискам, связанным с конкретным рынком, стратегическому планированию и глубокому погружению в технологии.

😈 БОЛЬШЕ ИНТЕРЕСНОГО МОЖНО НАЙТИ У НАС В ЯНДЕКС.ДЗЕНЕ!

В целом институциональным инвесторам пока ещё нельзя полностью окунуться в криптоиндустрию из-за ряда факторов. Главным препятствием остаётся неопределённость в регулировании цифровых активов. Крупные финансовые институты и корпорации осторожно относятся к крипте, поскольку законы в этой области размыты и противоречивы.

Ещё одной преградой для крупных игроков является отсутствие должной инфраструктуры и финансовых инструментов, привычных для классического рынка. Чтобы обезопасить активы и снизить риски, таким инвесторам требуются инструменты, аналогичные традиционным. Например, это могут быть спотовые ETF на криптовалюты, кастодиальные сервисы для безопасного хранения и управления активами. Нечто подобное в США пока есть только для Биткоина и Эфириума.

Ещё институционалы неохотно вкладывают капитал в секторы с высокой волатильностью и крупными рисками, что делает долгосрочные вложения менее предсказуемыми и опасным.

Инвесторы стараются избегать активов с резкими колебаниями цен, затрудняющими управление капиталом. На фоне этого волатильность крипты является сдерживающим фактором для стратегических и долгосрочных решений. Однако важно понимать, что на этапах роста она идёт на пользу инвесторам, а не наоборот.

Криптовалютный хакер

Дополнительно свою роль играют репутационные риски. Пока у некоторых игроков крипторынок ассоциируется с кибератаками, банкротствами и скандалами, что формирует негативный имидж и не способствует росту доверия со стороны таких участников индустрии.

Они также избегают риска испортить свою репутацию, вкладываясь в активы, связанные с мошенническими случаями. Впрочем, крипта всё равно продолжает развиваться, а доля незаконных транзакций в общем объёме переводов остаётся ничтожной.

У крупных игроков хватает причины, чтобы проявлять осторожность при взаимодействии с криптовалютами. Впрочем, эта тенденция постепенно меняется — прежде всего из-за запуска спотовых Биткоин-ETF в США. Поэтому дальше цифровые активы будут становиться всё более признанным инструментов для инвестиций.

Больше интересного ищите в нашем крипточате. Ждём вас там, чтобы не пропустить продолжение нынешнего буллрана в индустрии монет.

ПОДПИСЫВАЙТЕСЬ НА НАШ КАНАЛ В ТЕЛЕГРАМЕ, ЧТОБЫ БЫТЬ В КУРСЕ.