Rubis сияет, банки крепнут: Европа возвращает оптимизм инвесторам

Европейские акции выросли благодаря банковским акциям, Rubis в отличной форме. Фьючерсы на Уолл-стрит выросли на 0,1%, Nikkei закрыт на праздники. Евро практически не отреагировал на понижение рейтинга Франции агентством Fitch. Фьючерсы ФРС и Банка Канады ожидают снижения ставок; Банк Англии и Банк Японии сохраняют стабильность.

Банковский сектор подтянул европейские рынки

Европейские фондовые площадки начали новую неделю с небольшого роста. Основным драйвером стали акции банков, поскольку инвесторы затаили дыхание в ожидании насыщенной недели заседаний мировых центробанков, включая Федеральную резервную систему США.

Rubis в центре внимания

Французская энергетическая компания Rubis резко подорожала после появления информации о возможной продаже. По данным СМИ, интерес к покупке проявили CVC Capital Partners и трейдинговый гигант Trafigura. На этой новости акции компании прибавили около 6,7 процента, что вывело их в лидеры среди бумаг, входящих в индекс STOXX 600. Рыночная капитализация Rubis оценивается примерно в 3,5 миллиарда долларов.

Банки прибавляют

Общеевропейский индекс STOXX 600 утром поднялся на 0,2 процента, до отметки 556,2 пункта. Наибольший вклад внес банковский сектор, чьи бумаги выросли почти на 0,8 процента благодаря их чувствительности к изменениям ключевых ставок.
Во Франции индекс CAC 40 укрепился на 0,4 процента. Акции Societe Generale выросли более чем на 1,3 процента, BNP Paribas и Credit Agricole добавили около 0,9 процента каждая.

Франция под давлением рейтингов

В то же время рынок отыгрывает последствия понижения суверенного кредитного рейтинга Франции агентством Fitch, состоявшегося в пятницу. Это решение осложняет работу нового премьер-министра Себастьена Лекорню, которому предстоит вести непростые переговоры по бюджету.

Взгляд на ФРС

Главным событием недели станет заседание Федеральной резервной системы США, где ожидается ключевое решение по процентной ставке. Инвесторы внимательно следят за любыми сигналами, которые могут повлиять на дальнейшую динамику рынков.

Ожидания снижения ставок формируют оптимизм

Мировые рынки встретили начало недели в позитивном настрое. Инвесторы все больше рассчитывают, что Федеральная резервная система США отреагирует на замедление рынка труда и снизит ставку минимум на четверть процентного пункта. Этот шаг может стать первым явным сигналом смягчения монетарной политики в текущем году.

Азия близка к многолетним максимумам

Фондовые площадки Азии в понедельник удерживались вблизи четырехлетних рекордных уровней. Участники торгов ждут насыщенной событиями недели, которая может положить начало новому циклу снижения ставок в США и задать тренд на возможные последовательные шаги в сторону дальнейшего смягчения.

Центробанки в фокусе

Параллельно внимание инвесторов приковано к другим регуляторам. Банк Канады, как ожидается, снизит ставку на 0,25 пункта. Банк Японии и Банк Англии, напротив, скорее всего, сохранят ключевые параметры денежной политики без изменений.

Европа и США начинают с роста

Европейские индексы готовятся к открытию торгов в зеленой зоне: фьючерсы на EUROSTOXX 50 выросли на 0,3 процента. Американские S&P 500 и Nasdaq добавили около 0,1 процента каждый.

Вероятности и ожидания

Рынки практически единодушно закладывают снижение ставки ФРС до диапазона 4,0–4,25 процента. Лишь около четырех процентов участников предполагают более агрессивное решение — сокращение сразу на полпроцента.

Вялый день в Азии

Выходной в Японии сделал азиатские торги менее активными. На валютном рынке евро почти не отреагировал на недавнее решение агентства Fitch понизить рейтинг Франции.

Евро удерживает позиции

Курс единой валюты в начале недели практически не изменился, остановившись на уровне 1,1732 доллара, что лишь немного ниже недавнего локального максимума в 1,1780. Американская валюта потеряла 0,15 процента в паре с иеной, опустившись до отметки 147,44, оставаясь при этом в пределах диапазона 146,22–149,13, который сохраняется уже около месяца.

Поддержка со стороны ЕЦБ

Стабильность евро обеспечивается за счет уверенных сигналов по процентным ставкам в еврозоне. Европейский центральный банк на прошлой неделе отметил, что текущая политика соответствует поставленным задачам. В ближайшие дни ожидаются выступления нескольких представителей ЕЦБ, включая главу регулятора Кристин Лагард.

Nikkei отдыхает, но фьючерсы в игре

Японский индекс Nikkei в понедельник не торговался из-за национального праздника. Однако фьючерсы показывали уровень около 44 520 пунктов — немного ниже прошлой отметки закрытия в 44 768. За минувшую неделю индекс прибавил более 4 процентов.

Азиатские рынки демонстрируют устойчивость

Региональный индекс MSCI, отражающий динамику акций Азиатско-Тихоокеанского региона за исключением Японии, в последний раз не изменился, но в ходе сессии обновил четырехлетний максимум.

Сеул и Пекин на подъеме

В Южной Корее индекс Kospi вырос на 0,4 процента, установив новый рекорд. Причиной стало решение властей отказаться от планов по увеличению налогов на фондовые инвестиции.

Китайские площадки также показали уверенный рост: индекс CSI300 прибавил 0,5 процента, а гонконгский Hang Seng укрепился на 0,2 процента. Инвесторы активно наращивали вложения в китайские технологические компании на фоне ожиданий прогресса в торговых переговорах между Китаем и США.

Переговоры в Мадриде продолжаются

Воскресным вечером представители США и Китая завершили первый раунд торговых консультаций в Мадриде. Уже в понедельник переговоры будут возобновлены. Президент Дональд Трамп отметил, что обсуждения по поводу продажи китайского видеосервиса TikTok американским компаниям еще не завершены, и сроки сделки остаются открытым вопросом.

Экономика Китая теряет импульс

Последние статистические данные, опубликованные в понедельник, указывают на замедление темпов роста второй экономики мира в августе. Промышленное производство, розничные продажи и другие ключевые индикаторы оказались слабее прогнозов аналитиков.

Особенно заметным стало падение в строительном секторе: инвестиции в недвижимость продолжили сокращаться, а цены на жилье упали еще на 0,3 процента, закрепив тенденцию снижения, которая наблюдается с начала 2023 года.

Энергорынки и золото

На сырьевых площадках наблюдалась умеренная положительная динамика. Стоимость нефти Brent прибавила 0,5 процента, достигнув уровня 67,33 доллара за баррель. Американская марка WTI укрепилась на те же 0,5 процента и закрепилась около 63 долларов.

Золото сохранило устойчивость: цена унции составила 3644 доллара, что всего на шаг от исторического максимума в 3673,95 доллара, зафиксированного на прошлой неделе.