DayTimeNews.RU- Фунт стерлингов сталкивается с резкой распродажей, так как рост затрат на заимствования для правительства Великобритании может вынудить администрацию сократить государственные расходы.
- Неожиданно оптимистичные данные NFP в США заставили трейдеров пересмотреть голубиные ставки на ФРС.
- Инвесторы ожидают данных по инфляции в Великобритании и США за декабрь, которые будут опубликованы в среду.
Фунт стерлингов (GBP) продолжает полосу потерь против основных валют в начале недели. Британская валюта продолжает находиться под давлением продаж, так как рост доходности 30-летних облигаций Великобритании усиливает опасения по поводу экономических перспектив страны.
Доходность 30-летних облигаций Великобритании подскочила до 5,47%, что является самым высоким уровнем с 1998 года. Эксперты рынка считают, что рост доходности облигаций частично обусловлен неопределенностью в отношении будущей торговой политики избранного президента США Дональда Трампа, который вступит в должность 20 января, и сильной зависимостью Великобритании от иностранного финансирования для удовлетворения спроса на внутренние расходы.
«Чем больше страна зависит от иностранного финансирования для выпуска внутреннего долга, тем больше она подвержена влиянию глобальной среды», - заявили в Deutsche Bank и добавили, что с точки зрения внешних потоков Великобритания является одной из «наиболее уязвимых в G10».
Рост затрат на заимствования для правительства Великобритании поставил под угрозу решение канцлера казначейства Рэйчел Ривз финансировать повседневные расходы за счет налоговых поступлений и сокращать государственные расходы. Однако министр финансов Великобритании Даррен Джонс уточнил в Палате общин в четверг, что решение правительства заимствовать только для инвестиций является «не подлежащим обсуждению».
В дальнейшем следующим триггером для фунта стерлингов станут данные по индексу потребительских цен (CPI) в Великобритании за декабрь, которые будут опубликованы в среду. Данные по инфляции потребительских цен значительно повлияют на рыночные спекуляции относительно перспектив монетарной политики Банка Англии (BoE). В настоящее время фьючерсы на ставки в Великобритании показывают, что трейдеры пересматривают голубиные ставки на BoE и ожидают снижения процентной ставки на 44 базисных пункта (б.п.) в этом году по сравнению с -50 б.п., зафиксированными на прошлой неделе.
Ежедневный дайджест рыночных движений: Фунт стерлингов слабеет против доллара США в ожидании данных по инфляции в Великобритании и США
- Фунт стерлингов обновил годовой минимум около 1,2120 против доллара США (USD) в понедельник. Пара GBP/USD слабеет, так как доллар США укрепляется, поскольку трейдеры пересматривают голубиные ставки на Федеральную резервную систему (ФРС) в этом году после публикации неожиданно сильных данных по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP) в США за декабрь.
- Индекс доллара США (DXY), который отслеживает стоимость доллара США по отношению к шести основным валютам, поднимается до более чем двухлетнего максимума около 110,00. Отчет по NFP в США показал, что спрос на рабочую силу остается высоким, а уровень безработицы снизился, что ослабило опасения по поводу замедления на рынке труда и заставило политиков ФРС перейти к циклу смягчения политики с более значительным, чем обычно, снижением на 50 базисных пунктов (б.п.) в сентябре.
- Аналитики Macquarie ожидают, что ФРС снизит ставки по заимствованиям только один раз в этом году, при этом текущий цикл процентных ставок достигнет дна в диапазоне 4,00%-4,25%.
- На этой неделе инвесторы будут сосредоточены на данных по индексу цен производителей (PPI) и индексу потребительских цен (CPI) в США за декабрь, которые будут опубликованы во вторник и среду соответственно. Признаки устойчивых данных по инфляции еще больше повлияют на голубиные ставки на ФРС.
Технический анализ: Фунт стерлингов обновил годовой минимум около 1,2120
Фунт стерлингов обновил более чем годовой минимум в районе 1,2120 против доллара США на европейской сессии в понедельник. Давление продаж в паре GBP/USD было вызвано тем, что пара пробила минимум 2 января на уровне 1,2350.
Резко снижающаяся 20-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) около 1,2450 указывает на то, что краткосрочный тренд является крайне медвежьим.
14-дневный индекс относительной силы (RSI) опускается до почти 26,70, что является самым низким уровнем с октября 2023 года. Этот сценарий указывает на сильный медвежий импульс. Однако нельзя исключать небольшое восстановление, так как осциллятор моментума находится в зоне перепроданности.
С точки зрения снижения, пара, вероятно, найдет поддержку около минимума октября 2023 года на уровне 1,2050. С точки зрения роста, 20-дневная EMA будет выступать в качестве ключевого сопротивления.
Фунт стерлингов - FAQs
Что такое фунт стерлингов?
Фунт стерлингов (GBP) - старейшая валюта в мире (886 год нашей эры) и официальная валюта Соединенного Королевства. По данным на 2022 год, это четвертая по объему торговли иностранная валюта (FX) в мире, на ее долю приходится 12% всех транзакций, в среднем 630 млрд долларов в день. Его ключевыми торговыми парами являются GBP/USD, или "Кабель" (Cable), на долю которой приходится 11% валютного рынка, GBP/JPY, или "Дракон", как его называют трейдеры (3%), и EUR/GBP (2%). За эмиссию фунта отвечает Банк Англии.
Как решения Банка Англии влияют на курс фунта стерлингов?
Единственным наиболее важным фактором, влияющим на стоимость фунта стерлингов, является денежно-кредитная политика, проводимая Банком Англии. Банк Англии основывает свои решения на том, достиг ли он своей основной цели “ценовой стабильности” – устойчивого уровня инфляции в районе 2%. Основным инструментом для достижения этой цели является корректировка процентных ставок. Когда инфляция становится слишком высокой, Банк Англии пытается обуздать ее, повышая процентные ставки, что удорожает доступ к кредитам для населения и предприятий. В целом, это позитивно для фунта стерлингов, поскольку более высокие процентные ставки делают Великобританию более привлекательным местом для размещения своих денег мировыми инвесторами. Когда инфляция падает слишком низко, это является признаком замедления экономического роста. В этом сценарии Банк Англии рассмотрит возможность снижения процентных ставок для удешевления кредитов, чтобы предприятия занимали больше средств для инвестирования в проекты, способствующие росту.
Как экономические данные влияют на стоимость фунта стерлингов?
Выходящие данные отражают состояние экономики и могут повлиять на стоимость фунта стерлингов. Такие показатели, как ВВП, индекс PMI для производственной сферы и сферы услуг, а также уровень занятости, могут повлиять на курс фунта. Сильная экономика благоприятно сказывается на стерлинге. Она не только привлекает больше иностранных инвестиций, но и может побудить Банк Англии повысить процентные ставки, что напрямую укрепит фунт. В противном случае, если экономические данные будут слабыми, фунт стерлингов, скорее всего, упадет.
Как данные по торговому балансу влияют на фунт?
Еще одним важным релизом для фунта стерлингов является торговый баланс. Этот показатель измеряет разницу между тем, что страна зарабатывает на своем экспорте, и тем, что она тратит на импорт за определенный период. Если страна производит востребованные экспортные товары, ее валюта выигрывает исключительно за счет дополнительного спроса со стороны иностранных покупателей, стремящихся приобрести эти товары. Поэтому положительный чистый торговый баланс укрепляет валюту, и наоборот.
Источник: FxTeam
СМОТРИТЕ ТАКЖЕ: